Какво е фиксирана рента - определение, плюсове и минуси

Не гледайте повече от фиксираните анюитети. От десетилетия фиксираните анюитети осигуряват сигурна форма на спестявания за милиони консервативни инвеститори на база отложена данъчна основа. Те са най-простият вид анюитетен договор и предлагат всички предимства, предоставени от всеки вид анюитет, с изключение на възможността за участие на пазара.

Нека разгледаме подробностите за фиксирана рента и как да решим дали това е правилната инвестиция за вас.

Какво е фиксирана рента?

При фиксирана анюитет имате възможност да направите или еднократна вноска, или серия от вноски по договора, което от своя страна ще плаща гарантиран лихвен процент за определен период от време. Тези инструменти в много отношения приличат на компактдискове: и главницата, и лихвата са гарантирани, а вие ще получите наказание за предсрочно изтегляне. Както при всички видове анюитетни договори, има 10% неустойка за предсрочно оттегляне от IRS за всяка дистрибуция, която предприемете преди да навършите 59 1/2 години.

История на фиксираните ануитети

Анюитетите с фиксиран доход са най-старият вид анюитетни договори, които правителствата са предлагали на обществеността. Цезар продаде анюитети, като изисква еднократно плащане и обещаваща годишна доходност за гражданите. Европейските правителства финансираха по-голямата част от войните от 17-ти и 18-ти век с анюитетни вноски. В Съединените щати фиксираните анюитети се появяват през 18 век като начин за подпомагане на църковните пастори. След като животозастрахователната компания в Пенсилвания получи през 1912 г. търговската топка, договорите бързо станаха популярни и сега те се използват от милиони консервативни инвеститори.

Основни условия и цени за фиксирани анюитети

В допълнение към предимствата на отлагането на данъци, избора ви на опции за плащане и освобождаването от завещания и кредитори, фиксираните анюитети обикновено плащат по-високи лихвени проценти от CD или други традиционни гарантирани инструменти. В резултат на това интелигентните инвеститори се грижат за тези договори, за да постигнат малко по-висок темп на растеж.

Фиксираните анюитети обикновено падат след всяка година от една година до десет години.
В повечето случаи те ще се подновят автоматично с преработен лихвен процент, освен ако не изтеглите или преместите парите.
Коефициентът на възвръщаемост ще зависи от текущите лихвени проценти и ще се нулира, когато анюитетът настъпи.
В някои договори ще получите „тийзър ставка“, по-висока тарифа, която е валидна само за първата година от срока на договора.
В други фиксирани анюитети ще започнете с по-ниска ставка, но гледате как се увеличава с определена сума всяка година до падежа.

Както при всички други видове анюитети, фиксираните анюитети обикновено съдържат график на намаляващите такси за предаване, обикновено между 7% и 15% - над и над 10% наказанието за ранно разпределение, наложено от IRS. Тази такса постепенно намалява с процент или два всяка година, докато я няма.

Например, 12-годишен договор за фиксирана анюитет може да наложи 10% неустойка за всички средства, които вземете в рамките на една година от закупуването на договора, 9% неустойка за всичко, изтеглено през втората година, и така нататък до графика на таксата за предаване изтича напълно. Но много договори ви позволяват да изтеглите навсякъде от 10% до 20% от стойността на договора без неустойка, осигурявайки известна ликвидност.

Освен това се закупуват единици за натрупване с всички плащания, които са направени в договора. Тези единици се натрупват и растат в рамките на договора, докато не бъде анулиран. Ануитизацията е еднократно, еднократно събитие, което се случва във всеки анюитетен договор. Акумулационните единици се превръщат безвъзвратно в единици за анюитет и договорът започва да извършва плащания под някаква форма на бенефициента.

Опции за изплащане с фиксирана аннуитет

Бенефициентите могат да избират няколко варианта за изплащане, включително:

Прав живот. Задайте суми в долари - въз основа на актюерските таблици - които се изплащат през останалата част от живота ви, дори ако общите плащания надвишават размера на първоначалните вноски плюс растежа. Недостатъкът на тази опция за плащане е, че плащанията ще спрат при смърт, дори ако е общото изплащане по-малко отколкото стойността на първоначалната ви инвестиция.
Съвместен живот. Вариант за вас и събенефициент, при който ще ви се изплаща, докато живее един от двамата.
Живот с определен период. План за изплащане, който продължава докато живеете или за определен период от време - като десет или двадесет години - предотвратяване на застрахователната компания да запази баланса, ако умрете, преди да получите цялата стойност на договора.
Съвместен живот с определен период. Подобен план, който прилага същата защита на плащането, докато живеете вие или вашият бенефициент или за определен период от време.
Систематично оттегляне. Определена сума в долар или определен процент от стойността на договора, изплащана всяка година.
Еднократна сума. Еднократно плащане, което ликвидира вноската, като ви позволява или да вземете всички пари в брой, или да ги прехвърлите в друг анюитетен договор.

Данъчно облагане на фиксирани анюитети

Докато не изтеглите средствата си, преди да навършите 59.5, паричните средства, които инвестирате в договор за анюитет с фиксиран доход, нарастват с данък, докато не започнете да извършвате разпределения. След като започнете да събирате, IRS ще облага плащанията ви по същия начин, както би имал и друг доход - и ще го видите в поле 3 на формуляр 1099-R. Данъчната ставка се определя по формула, наречена коефициент на изключване, която разграничава облагаемия доход от необлагаемия доход. Ще получите основния си данък без данък, но доходите и растежът са облагаеми.

Ако например инвестирате 200 000 долара във фиксиран договор и той се удвои до 400 000 долара и след това получавате месечни плащания в размер на 700 долара, коефициентът на изключване налага 50% (тъй като главницата вече е половината от общата стойност) на всяко плащане (350 долара ) Ще се счита за безвъзмездно връщане на главница.

Колко безопасни са фиксираните ануитети?

Главницата и лихвата по фиксиран договор са подкрепени от финансовата сила на животозастрахователния превозвач, предлагащ продукта. Животните застрахователни компании се оценяват според финансовата им сила и им се дава оценка, като AAA или AA. Повечето големи превозвачи имат няколко рейтинга, осигурени от всяка от основните рейтингови агенции, като Moody's, Fitch и Standard and Poor's. Стабилните превозвачи очевидно получават по-високи рейтинги, докато по-малките, по-малко установени компании получават по-ниски оценки.

Но държавните закони изискват всички превозвачи с фиксирана анюитета да поддържат паричен резерв, който е най-малко еквивалентен на общата стойност на всички неизплатени договори за фиксирана анюитет, независимо от оценката им. Това осигурява предпазна мрежа за всички притежатели на фиксирана рента, на която може да се разчита във времена на финансови сътресения. И накрая, презастрахователните компании обикновено влизат и покриват загубите на клиенти винаги, когато превозвачът за анюитет стане неплатежоспособен. Следователно, въпреки че фиксираните анюитети не са застраховани FDIC, шансовете ви да загубите парите по един от тези договори са толкова ниски, че тази възможност може да бъде игнорирана за всички практически цели.

Ето защо по-възрастните инвеститори и други хора с кратък период от време често купуват тези договори. Заможните инвеститори също използват фиксирани анюитети, за да защитят част от голям портфейл от пазарен риск и данъчно облагане. Но фиксираните анюитети вероятно не са идеалното средство за тези, които търсят по-висока доходност за по-дълги периоди от време.

Тъй като те са гарантирани инструменти, фиксираните анюитети могат да съдържат част или цялата сигурна част от пенсионния портфейл. Например, ако сте 65-годишен инвеститор с портфейл за пенсиониране в размер на 250 000 долара, можете да разпределите 100 000 долара от парите си в договор с фиксиран анюитет, като плащате 5%, което би гарантирало доход от 5000 долара годишно, докато договорът падежира при запазване основната главница. Останалата част от парите може да бъде разпределена между взаимни фондове или други ценни книжа, в зависимост от толерантността на инвестиционния риск и инвестиционните ви цели.

Заключителна дума

Фиксираните анюитети осигуряват сигурно средство за спестяване при пенсиониране, както и гарантиран доход. Консервативните инвеститори, които гледат към банките и CD-тата, трябва сериозно да разгледат тези договори като по-конкурентна алтернатива на облагаемите инструменти. За повече информация относно фиксираните анюитети се консултирайте с вашия финансов съветник или животозастрахователен агент.

Какви са вашите мисли за фиксирани анюитети и как те се сравняват с други инвестиционни средства, които имате предвид?