Как да инвестираме в алтернативни инвестиции в пенсионната си сметка в IRA

За щастие, сега има няколко алтернативни варианта, когато става въпрос за инвестиране на вашия IRA, но както при всяка инвестиция, те идват със собствен набор от рискове и ползи.

По начина, по който беше с инвестициите на IRA

От десетилетия IRAs (т.е. традиционните срещу Roth IRAs) и други отложени от данъка пенсионни планове като 401k се използват за финансиране на пенсиите на милиони американци. В повечето случаи тези сметки се финансират с инвестиции като акции, облигации, взаимни фондове, инвестиционни тръстове, CD-та, съкровищни ценни книжа и фиксирани, индексирани и променливи анюитетни договори. Други по-рядко срещани инвестиции като обезпечени с ипотека ценни книжа, тръстове за инвестиции в недвижими имоти (REITs) и покрити разговори също са били използвани от по-разумни инвеститори в някои случаи.

Но някои видове инвестиции винаги са били забранени в IRAs и квалифицирани планове, като застраховка живот, колекционерска стойност и антики, както и недвижими имоти, които се използват от собственика на IRA. Тези ограничения се намират във вътрешния кодекс на приходите и не могат да бъдат нарушавани при никакви обстоятелства. Много попечители на IRA традиционно също забраняват повечето алтернативни видове инвестиции и ограничават обхвата на инвестиционните средства до публично търгувани ценни книжа, които могат да бъдат лесно проследени и оценени по всяко време.

Нова тенденция с алтернативни инвестиции във вашия IRA

Въпреки това, все повече независими попечители на IRA започнаха да позволяват на инвеститорите да държат различни видове алтернативни инвестиции в своите сметки, като частен капитал, опции и фючърсни договори, пряка собственост върху недвижими имоти, чуждестранни инвестиции, хедж фондове, партньорски интереси, работещи интереси в лизинг на нефт и газ или други енергийни свойства и рисков капитал.

Въпреки че тази категория инвестиции едва ли е подходяща за всички, тя става привлекателна за все повече инвеститори вследствие на кризата на пазара през последните няколко години. Тези, които са видели балансите на пенсионната си сметка, се свиват до част от това, което са били през 90-те, са станали по-склонни да търсят алтернативни пътища, които имат малка или никаква реална връзка с пазарите на акции и облигации. Тези инвестиции предлагат потенциал за значителни печалби за онези, които са в състояние да поемат своите рискове.

Разбира се, по-голямата част от тези инвестиции са достъпни само за инвеститори, които се считат за акредитирани от SEC. Съгласно Правило D акредитиран инвеститор трябва да отговаря на един от следните критерии:

Има индивидуален доход от най-малко 200 000 долара годишно или съвместен доход от най-малко 300 000 долара
Има нетна стойност от най-малко 1 000 000 долара
Свързана ли е партньорска или изпълнителна власт с въпросната ценна книга или инвестиция, която се предлага или е издадена.

Дори при това ограничение, повечето инвеститори се съветват да ограничат своите алтернативни инвестиционни дялове в своите IRAs (или техните общи инвестиционни портфейли за този въпрос) до пет или десет процента от общата им стойност на сметката най-много.

Безплатен обяд

Разбира се, попечителите на IRA, които са готови да приютяват алтернативни превозни средства като тези, обикновено изискват значително по-високи такси в сравнение с другите попечители. Обикновено инвеститорите могат да очакват да плащат от няколкостотин до няколко хиляди долара годишно такси за попечителство, за разлика от таксата от 50 долара, оценена от по-конвенционални попечители, като банки или дружества с взаимен фонд.

Например, когато преди няколко години се опитвахме да стартираме нашата петролна и газова компания, един от бъдещите ни клиенти обмисляше да закупи малък интерес към лизинг в рамките на IRA. Проучих списък на попечителите на IRA и попаднах на Pensco, независим попечител, който беше готов да държи този актив за 200 долара годишно. Други фирми като Milennium Trust, Entrust и IRA Services начисляват подобни инвестиционни такси, в зависимост от различни фактори, като размер на сметката и вида на използваната инвестиция.

Не забравяйте обаче, че тъй като тези такси се считат за инвестиционен разход в списък А от 1040, тези, които отговарят на изискванията, може да могат да приспаднат част от тези разходи, ако са в състояние да определят приспаданията, когато подават данъчните си декларации.

Ограничения на алтернативни инвестиции

Инвеститорите, които участват в алтернативни инвестиции, трябва да се грижат да не се захващат за какъвто и да е вид сделка или споразумение, които са забранени от IRS. Забранените транзакции започват, когато собственикът на IRA, член на семейството, инвестиционен съветник или попечител на IRA извършва определени видове транзакции, като например прехвърляне, замяна, продажба или заем на имущество между която и да е от страните, изброени по-горе, и акаунта на IRA.

Неспазването на тези правила може да доведе до облагане не само от въпросната транзакция, но и от гледна точка на цялата IRA. Има и други видове забранени транзакции; попечителят на IRA трябва да може да ви посъветва какво трябва да направите, за да ги избегнете.

Въпреки че алтернативните инвестиции могат да бъдат важна част от инвестиционния портфейл, инвеститорите трябва да са запознати с рисковете и правилата, които са свързани с тях. В много случаи вероятно трябва да се консултирате с ERISA или данъчен адвокат, преди да инвестирате.

Имате ли опит да добавяте алтернативни инвестиции към вашия IRA? Споделете мислите си в коментарите по-долу.